BitGoのファミリーオフィス：概要

BitGoの幅広い顧客基盤には、数多くのファミリーオフィスやプライベートファンドが含まれており、それらは規模や戦略の点で多岐にわたっています。大小を問わず、アクティブ運用かロングオンリーか、伝統的な貸し手かDeFi愛好家か、といった違いがあります。

本日は、こうした顧客のうち数社について詳しくご紹介し、それぞれの投資アプローチの違いや、デジタル資産の保護にBitGoを選んだ理由について解説します。

（なお、プライバシー保護のため、いくつかの企業名および個人名を変更しています。変更箇所にはアスタリスクを付しています）。

6. バーチュ (*): 多角化戦略を展開する大手企業

6. ヴァーチューは、1990年代のインターネット・ブーム期に最初の財を築き、ビットコインの初期投資家となった著名な起業家を代表する。同社のファミリーオフィスは、最高投資責任者（CIO）であるアレハンドロ（※）が運営しており、同氏の役割は、一族の保有資産の拡大と分散化の両方を推進することにある。

「当社の戦略の重要な柱は、保有する暗号資産から収益を生み出し、その収益をベンチャーキャピタルファンドや債券などの他の資産クラスに投資することです」とアレハンドロは説明する。

彼らは保有するビットコインをいくつかのグループに分けています。その一部はETFのような投資商品であるグレイスケール・ビットコイン・トラスト（GBTC）に、一部は長期保有ポートフォリオとして確保し、残りは流動性の高い保管先に預けています。

彼らの主な収益源は、複数のプラットフォームを通じて保有するBTCを貸し出すことだ。「当社はバランスシート上でBTCを区分し、その評価を『その時点でのドル価格』ではなく『コイン数』に基づいて行っています」とアレハンドロは付け加える。

保管に関しては、以前は別のプロバイダーと独占契約を結んでいましたが、その契約が終了したのを機にBitGoと契約しました。「デューデリジェンスを行い、技術面や経済性を検討した結果、BitGoで保管することを決定しました。」

アレハンドロ氏は、BitGoのプロセスは他のプロバイダーよりもスムーズに進み、新しく刷新されたインターフェースも使いやすかったと指摘する。「非常に使いやすいです。送金情報を切り替えたり、取引相手ごとに異なるウォレットを簡単に管理したりできます」と彼は語る。

「BitGoの技術は最高水準です」とアレハンドロは締めくくった。「最大のメリットはセキュリティです。資産の保管について、心配して眠れない夜を過ごすことはありません。」

Jigeum：活発に活動する多角的なプライベート・エクイティ・ファンド

ウルリク・リッケとベンディク・ロエヴァースは、主にデジタル資産に焦点を当てたキプロス拠点のプライベート投資会社を運営しています。同社のポートフォリオには、初期段階のテクノロジー企業、成長段階の企業への投資、プライベートファンドへの出資が含まれており、暗号資産分野ではステーキングやDeFiにも重点を置いています。

「私たちは特定の1つのプロジェクトだけに投資しているわけではありません」とウルリックは説明する。「しかし、全体としては暗号資産に非常に注力しています。」

彼らのデジタル資産配分には、複数のレイヤー1および有望なインフラプロジェクトが含まれています。

同社はコールド型カストディウォレットとしてBitGoを利用しており、分配金の受領や、ファンドと取引所間の橋渡し役として特に有用であると同時に、その他の重要なニーズも満たしている。

「厳格なウォレットポリシーを遵守しつつ、DeFiプロトコルと効率的にやり取りできることは、私たちにとって非常に大きな価値があります」とベンディク氏は説明する。「さらに、BitGoはセキュリティおよび会計上の理由から求められるアクティビティログの要件も満たしています。」

BitGoはJigeumに確かな価値をもたらしました。「当社のカストディ業務に対応できる、信頼できる優良なベンダーが必要でした」とウルリック氏は語ります。「BitGoは、価格モデルからプラットフォーム利用時のスムーズさまで、非常に洗練されています。」

パーカー・ファミリー・オフィス（*）：BTCを大量に保有する小規模なオフィス

トム・パーカー（*）が運用するファンドは、6VirtueやJigeumとはかなり異なるスタイルを特徴としています。「私たちはファミリーオフィスですが、実のところ、私たちは家族のようなものです。私がその父親役です。」

かつて独立してファイナンシャルアドバイザーとして活動していたトムは、投資業界に深く根ざしており、特にディメンショナル・ファンドに関する豊富な経験を持っています。

しかし、ある本を読んだことで、彼の資産クラスに対する考え方は変わった ビットコイン・スタンダード「そのことばかり考えていて、夜も眠れなかったんだ」とトムは言う。「結局、手持ちの債券をすべて売り払ってビットコインを買ったんだけど、そうしてよかったと思っているよ」

トムはBTCのみに焦点を当てている。彼の調査によると、アルトコインにはBTCのような確固たる基盤が欠けているとの結論に至っており、その他のすべての通貨については価格の下落競争が起きると予測している。

トムはこれまで主に「買い持ち」戦略をとってきたが、融資を通じて収益を得ることにも関心を持っている。「もし2％の利回りが得られれば、その収入だけで家族を養うことができる」と彼は指摘する。

とはいえ、そもそも暗号資産の世界に足を踏み入れること自体が、思い切った一歩のように感じられました。そのため、適切なカストディアンを選ぶことは、なおさら重要な決断となりました。

「BTCの購入を始めた頃、自分は最先端の分野に足を踏み入れたような気分でした」と彼は説明する。「自己管理には不安を感じていました（車の鍵を何度忘れたことか、ましてやBTCの鍵なんて）。また、単一の保管業者に預けることにも抵抗がありました。そこで、すべての資産を一か所に集中させないよう、4社の保管業者に口座を開設しました。そうすることで、各社のパフォーマンスを比較することも可能になったのです。」

「BitGoは私の期待を上回っていました」とトムは嬉しそうに締めくくった。「最初はどんなものか分からなかったのですが、他のプロバイダーと比較してみると、その素晴らしさがよく分かります」

彼の満足感の一因は、得られる安心感と確かな手応えにある。その多くは、BitGoが規制を受け、認可されたカストディアンであるという立場に由来している。「BitGoは信頼できる企業であり、万が一何かあったとしても、自分の資産は無事だと確信している。」

しかし、彼の満足感は人間関係の面にも由来している。「BitGoとの個人的な関係は、他のプロバイダーとは比べ物にならないほど良好です」とトムは言う。「中には...... ひどい 「サポートに関しては......メールの返信が来るだけでも数週間かかることもあります。でも、BitGoに関してはとても良い経験ができました。スタッフの対応は迅速で、仕事もしっかりしています。」

とはいえ、優れた投資家なら誰でもそうであるように、彼はROIを実用的な観点から評価している。「私たちにとってROIとは、単にビットコインの収益率に過ぎません。長期的には、これはリスクに見合う価値があると考えています」とトムは述べる。「待機中にBTCを安全に保有するためにxベーシスポイントのコストを支払っていますが、それは手頃な価格ですし、理にかなっていると思います」

さまざまなカストディアンを試した結果、彼は資金の再配分を行うことになった。「最終的に、他のカストディアンに預けていた資産をBitGoに一元化しましたが、その決断は正解だったと思っています。」

結論

6Virtue、Jigeum、Parkerのこれら3社は、外部からは時に画一的と見られがちなセグメントにおいて、実に多様な企業群を構成している。しかし、ファンドの規模からポートフォリオの構成、さらには収益を生み出すために採用する戦略に至るまで、これら3社は極めて幅広い断面を体現している。

しかし、彼らを結びつけているものは、おそらくそれ以上に重要な点にある。それぞれがデジタル資産の可能性を認識している。適切なカストディアンを選ぶことが極めて重要であることを理解している。そして、それぞれがBitGoとの提携から価値を得ている。

ファミリーオフィスやプライベート投資ファンドを運営されている方なら、以下の事例の1つや複数に特に共感されるかもしれません。BitGoについて、また当社がデジタル資産を安全に保有し、有効活用するお手伝いをどのようにできるかについて詳しく知りたい方は、ぜひ お気軽にお問い合わせください 会話を始めるために。