为何"安全第一"的加密货币托管对机构投资者至关重要

随着应用速度的加快，数字资产存储的优势再怎么强调也不为过。

近期的一项显著进展是 加密货币托管趋势 那就是监管机构正在着手制定下一代规则。虽然无法预测他们接下来会采取什么行动，但 4 月 25 日，美国证券交易委员会（SEC）在有史以来首次 加密货币托管 圆桌会议。

一条评论 概括了这种紧张气氛：

"长期以来，[机构]投资者及其服务机构一直面临着重大不确定性，即受监管实体应如何以符合[美国证券交易委员会（SEC）]规则的方式保管客户资产。 ......这种不确定性......实际上剥夺了[投资者]选择由注册实体或合格托管机构保管其资产的权利......[且]未能促进投资者保护。"--理查德.加伯特，加密货币工作组办公厅主任

监管机构希望为金融机构提供法律上的明确性，但同时也担心在此过程中如何维护投资者保护的标准。

对于有兴趣的机构 加密货币投资，安全的数字资产存储对于保护组织和客户，同时满足监管机构的要求至关重要。

要点总结

• 美国证券交易委员会（SEC）正致力于制定更清晰的数字资产托管规则。随着监管环境的不断演变，与采用"安全第一"原则进行数字资产存储的合格托管机构建立合作关系的机构，将处于最有利的位置。

• "安全第一"的托管服务通过确保不存在任何可能引发危机的单点故障，从而防范黑客攻击、内部欺诈和人为失误。

• 冷存储， 多签名（multi-sig）钱包，严格的访问控制、SOC 1 和 SOC 2 认证以及保险覆盖范围，是尽职调查过程中需要重点关注的关键因素。

• 合格的托管机构能够提供管理客户资产所需的透明度、报告和审计追踪，让客户能够充满信心、更加安心地管理资产。

安全数字资产存储的关键要素

一提到网络威胁，人们脑海中浮现的可能是那些穿着连帽衫的黑客，正通过编写代码入侵他们无权进入的系统。但现实情况却大不相同。

只要密码的复杂度足够高，使用暴力破解攻击就需要数年时间。真正的威胁在于人为失误：内部人员失误、网络钓鱼诈骗，甚至只是单纯地把密钥放错地方。

让我们来看看这家加密货币托管服务商的故事 Prime Trust，该公司破产的原因仅仅是员工弄丢了价值约 7600 万美元的比特币钱包的密钥（从而失去了访问权限）。Prime Trust 的倒闭并非源于某位顶尖黑客的攻击；其问题根源在于内部管理不善。

安全的数字资产存储需要通过人员、流程和技术多层防护，从而确保 从未 单点故障。即使某处出现问题，也总有备用方案。

以下是数字资产托管安全领域的黄金标准：

• 多签名（Multi-Sig）钱包： 这些需要多个私钥来授权一笔交易。例如，BitGo 的 自托管的冷钱包 进行任何交易都需要客户密钥和 BitGo 密钥共同签名。

• 冷存储： 这些资产通过将密钥存储在从未连接过互联网的硬件中，从而抵御数字威胁。该协议要求手动操作才能转移资金，增加了人工验证环节，从而防止潜在攻击或用户操作失误。

• 硬件安全模块（HSM）： 安全存储私钥是托管机构的一项关键任务。领先的服务提供商采用加密硬件安全模块（HSM）--这是传统金融行业所熟悉的技术--并在多个司法管辖区设置备份密钥，以防范物理盗窃和自然灾害。

• 访问控制与角色隔离： 安全地存储数字资产需要严格的内部控制。基于角色的访问控制可确保任何单个人员都无法执行大额交易，并且 仅 需要的人都已经得到了。

• 外部审计： 独立第三方机构对于验证安全与财务控制措施是否充分至关重要。应选择已获得 SOC 1 和 SOC 2 认证的机构，这些认证表明其运营标准符合严格的行业基准。

安全数字资产存储的优势

金融机构在代客户持有数字资产时面临重大风险。客户能否免受安全漏洞的威胁？能否免受内部欺诈的侵害？该机构的操作做法是否存在招致监管处罚的风险？

以下是安全数字资产存储的主要优势。

加强安全防护与降低风险

在 SEC 举办的加密货币托管圆桌会议上，该机构坦言，其最大的遗憾或许在于该行业缺乏更明确的监管；无论是否受到监管，市场对加密货币都表现出浓厚兴趣。

加密货币托管监管的未来已然来临，与交易所托管相比，以安全为先的托管机构能大幅降低被盗或丢失的风险。

高级安全措施（如多签名和冷存储）可保护资产，从而降低遭受成功攻击的可能性。即使在最坏的情况下（破产），信誉良好的托管机构也会将客户资产存放在与交易平台不同的法律实体中，从而保护这些资产免受接管和破产程序带来的风险。

透明的报告与审计追踪

任何对数字资产托管服务感兴趣的首席财务官（CFO）都必须将尽职调查和透明度放在首位。一家以安全为先的托管机构会记录每一笔交易和每次访问事件，并提供详细的账户对账单。许多托管机构还提供按需生成的报告仪表盘。

能够查阅审计轨迹对于内部合规、通过外部审计，以及最重要的是向利益相关方保证资产得到妥善管理，都具有不可估量的价值。

保险范围

领先的托管机构提供 保险 该保险可为资产提供针对盗窃、丢失或滥用的保障。例如，BitGo 提供的保额最高可达 2.5 亿美元。此类保险是一道至关重要的安全网。

合规与监管

各机构期望托管机构能够达到与传统金融合作伙伴相同的监管和问责标准。

像 BitGo 这样持有信托特许状或许可证的托管机构，需接受银行级别的监管。正如 监管环境 随着行业的发展，持有 SOC 1 和 SOC 2 认证的提供商最有可能符合美国证券交易委员会（SEC）的要求。通过外部审计，BitGo 作为一家托管机构，证明了其安全和财务控制措施均处于顶尖水平。

企业级加密资产安全托管合作伙伴

美国证券交易委员会（SEC）认为，适用于传统金融领域的托管规则是金融监管中最严格的标准。尽管监管机构仍在制定新一代加密货币监管规则，但机构投资者可以预期，类似的原则也将适用于加密货币托管。

与合格的托管机构合作，以 数字资产托管 正迅速成为行业标准。寻找那些将客户资产进行隔离保管、提供可审计记录并遵守最严格安全协议的受监管机构，对于在抢占加密货币市场份额的同时，保持对未来监管趋势的领先地位而言，是必不可少的。

常见问题解答

什么是安全的数字资产存储？

安全的数字资产存储是指通过采用多重签名、基于角色的访问控制和冷存储技术等强有力的安全措施，来保护加密货币的私钥。

安全的数字资产存储如何增强数据保护

它通过保护私钥免受黑客攻击、物理盗窃和人为错误的影响，从而增强了数据保护。 离线存储资产意味着私钥不会暴露在网络攻击之下，而多因素身份验证和基于角色的访问控制则确保任何单个人都无法单方面访问或转移资金。最后，通过记录和监控所有访问尝试，利益相关者可以追溯审计轨迹。

安全的数字资产存储是否物有所值？

其收益可能超过成本，特别是对于代表客户管理资产的机构而言。专业的托管服务虽然会收取费用，但也能避免可能造成重大损失的事件。此外，构建内部基础设施成本高昂，许多组织也看重加密货币托管机构提供的增值服务，例如场外交易（OTC）和保险保障。

企业如何确保数字资产的安全？

在尽职调查过程中，企业可通过选择那些采用多层安全防护措施、通过 SOC 1 和 SOC 2 审计、使用最先进的安全协议，并符合美国证券交易委员会（SEC）对"合格托管机构"定义的机构，来确保数字资产的安全。